**Livret A : la baisse de taux de trop ?

Le taux du livret A passe de de 1,25% à 1% à partir du 1er août ! Dans son sillage, le livret A entraîne une grande partie de l’épargne réglementée à la baisse. Ainsi, le LDD, Livret Bleu, mais également le Livret Epargne Populaire (LEP) voient également leur taux baisser pour partie de la même ampleur que celui du livret A. Tous les placements réglementés baissent-ils de taux ? Tous, non, sauf un, le PEL !

Si le CEL n’est plus attractif du tout, ce bon vieux PEL, remisé au placard depuis quelques années déjà, faute d’intérêts, reprend de sa superbe. En effet, bien qu’il ne soit d’aucun attrait actuellement pour l’obtention d’un crédit immobilier (les taux des crédits immobiliers classiques sont inférieurs à celui accessible via le PEL), son taux d’épargne, fixé à son plancher à 2,50% net de fiscalité, mais brut des prélèvements sociaux, est bien plus attractif que celui du livret A.

**PEL : Un taux net plus de deux fois plus élevé que celui du livret A

Le livret A et le PEL sont deux placements réglementés, que tout oppose.

 Taux révisable tous les trimestres pour le livret A, taux fixe pour le PEL

Le taux du livret A peut varier jusqu’à quatre fois dans l’année, même si cela ne s’est jamais vu. Le taux du PEL lui est invariant, c’est celui obtenu lors de son ouverture qui s’appliquera jusqu’à sa fermeture, avec une assurance d’un taux minimum de 2,50% quelque soient l’état des variables financières (inflation, taux, etc.).

 Plafond de 22 950 € pour le livret A, 61 200 € pour le PEL

Le plafond des versements du livret A est 22 950 €, pour une famille de 4 personnes, cela représente une capacité d’épargne de 91 800 €, le PEL a un plafond de 61 200 €, soit une capacité d’épargne de 244 800 € pour une famille de 4 personnes !

 Epargne court terme pour le livret A, horizon de placement de 4 ans pour le PEL

Le PEL est plutôt orienté long terme, une durée de 4 années de placement s’impose. A l’inverse les fonds placés sur le livret A restent disponibles à tout moment.

**PEL / Livret A : Un écart de rendement maximum de 996 € pour une famille de 4 personnes

postit Livret A ou PEL ? 1.285 € de plus sur un an sur le PEL que sur le livret A pour une famille de 4 personnes, avec un livret A à 1% !postit

Pour une famille souhaitant optimiser au maximum son épargne, possédant 4 livrets A et 2 LDD à 1% et à leurs plafonds respectifs, soit 115 800 €, un arbitrage vers 2 PEL en 2014 permettrait d’engranger 1.285 € supplémentaires en une année pleine. Pour être complet, il conviendra alors de déduire de ces 1.285 € supplémentaires, une quinzaine d’intérêts de perdue, dû aux virements, soit pour ce capital de 115 800 €, 48.25 €. Le gain effectif est alors de 1.237€.